Лига Инвесторов

Главный фундаментальный фактор, который оказывает влияние на рубль в последние несколько лет, – это экспортно-импортные операции. Несмотря на снижение импорта, отмечается профицит торговых операций. Это значит, что валюты в страну заходит больше, чем уходит. Однако профицит счета за шесть месяцев этого года был на 40% меньше, чем годом ранее. Секрет крепости рубля в 2025 году, судя по всему, кроется в административных мерах.

• Срок обращения: 2,5 года

• Купон: не выше 20,00% годовых (YTM не выше 21,94% годовых)

• Периодичность выплат: ежемесячно

• Амортизация: отсутствует

• Оферта: отсутствует

• Квал: не требуется

• Сбор заявок: до 08 октября

• Дата размещения: 13 октября

Параметры выпуска Уральская сталь БО-001Р-07:

• Рейтинг: A(RU) (АКРА, прогноз «Негативный»)

• Номинал: 1000Р

• Объем двух выпусков: 3 млрд рублей

• Срок обращения: 2 года

• Купон: КС+425 б.п.

• Периодичность выплат: ежемесячно

• Амортизация: отсутствует

• Оферта: отсутствует

• Квал: только для квалов

• Сбор заявок: до 08 октября

• Дата размещения: 13 октября

📍 Финансовые результаты МСФО за 6 месяцев 2025 года:

• Выручка: 57 979 млн руб. Отмечается значительное снижение выручки на 31,2% из-за укрепления рубля и ухудшения конъюнктуры рынка.

• EBITDА: 152 млн руб. Наблюдается катастрофическое падение операционной рентабельности.

• CAPEX: 4 736 млн руб. Инвестиции в основные средства сохраняются на высоком уровне.

• Долгосрочные обязательства: 55,2 млрд руб. (-3,8% г/г);

• Краткосрочные обязательства: 96,8 млрд руб. (-1,0% г/г);

• Соотношение Чистый Долг/EBITDA на уровне 5,4x (0,86х на конец 2023 года и 2,12х на конец первого полугодия 2024г.).

В феврале 2025 года АКРА понизило кредитный рейтинг компании до уровня A(RU), изменив прогноз на «Негативный». Это связано с высокой вероятностью сохранения средних уровней по долговой нагрузке и обслуживанию долга в 2025 году.

В обращении находятся три выпуска биржевых облигаций компании на 24 млрд рублей, выпуск биржевых бондов на 350 млн юаней и биржевой выпуск на $20 млн:

• Уральская Сталь БО 001Р-05 $RU000A10CLX3 Доходность — 20,48%. Купон: 18,50%. Текущая купонная доходность: 18,55% на 2 года 4 месяца, ежемесячно

Новый выпуск с фикс купоном привлекателен за счет повышенной доходности на старте, что создает потенциал для роста котировок. Покупать на долгосрок, я бы не рекомендовал.

📍 Похожие выпуски облигаций по уровню риска:

• Брусника 002Р-04 $RU000A10C8F3 (23,17%) А- на 2 года 9 месяцев

• ВУШ 001P-04 $RU000A10BS76 (21,34%) А- на 2 года 8 месяцев

• Патриот Групп 001Р-01 $RU000A10B2D2 (24,89%) ВВВ на 2 года 4 месяца

• ГЛОРАКС оббП04 $RU000A10B9Q9 (22,01%) ВВВ на 2 года 4 месяца

• Сегежа Групп 003P-06R $RU000A10CB66 (26,01%) ВВ- на 2 года 3 месяца

• Делимобиль 1Р-03 $RU000A106UW3 (25,57%) А на 1 год 10 месяцев

• Уральская кузница оббП01 $RU000A10C6M3 (19,59%) А- на 1 год 9 месяцев

• ТГК-14 выпуск 2 $RU000A106MW0 (22,36%) ВВВ на 1 год 8 месяцев

• Полипласт П02-БО-05 $RU000A10BPN7 (20,44%) А- на 1 год 7 месяцев

Что по итогу: Риск в данной истории пропорционален потенциальной доходности. Эмитент предлагает высокую доходность для своего рейтинга, а дефицит подобных бумаг на рынке может обеспечить краткосрочный рост котировок после размещения.

Однако фундаментальные показатели компании ослабевают: растет долговая нагрузка, ухудшается операционная эффективность, так что выбор за Вами. Всех благодарю за внимание и поддержку постов.

Наш телеграм канал

✅️ Стараюсь на ежедневной основе разбирать первичный рынок и находить для Вас интересных эмитентов под различные сценарии. Подписывайтесь на канал, чтобы ничего не пропустить.

'Не является инвестиционной рекомендацией

Пока аналитики соревнуются в том, кто сможет напрогнозировать еще больший процент по дивидендам от компаний, вот тут например, РБК собрали аналитиков из разных инвест домов, доходности там большие, а некоторые и вовсе фантастические.

2025-й год явно не дивидендный год для российского фондового рынка, эффект жесткой ДКП постепенно накрывает, как после похмелья, компании. Вклады и облигации в настоящее время обыгрывают дивиденды в сухую с разгромным счетом. Настроения у инвесторов в целом, что-то очень пессимистичное.

И тут на сцену выходят два типа инвесторов, те, которые видят возможности, и те, кто не может выдержать риска всего происходящего с нами и со страной и уходят, по их мнению, в более спокойную облигационную и депозитную гавани.

Чтобы не потеряться, подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем рассказываю о своих покупках, обозреваю актуальные новости, делюсь своим опытом инвестирования.

✅ Также интересно будет для инвестора в дивидендные акции:

🔥 ТОП-10 компаний, которые платят дивиденды даже в кризис!

🔥 ТОП-10 с самыми стабильными дивидендами

А теперь переходим к списку акций из сегодняшней подборки.

🔥 Корп центр ИКС 5 X5

● Дивиденд: 600 ₽

● Дивидендная доходность: 21,7%

● Цена акции: 2 763 ₽ (1 лот – 1 акция)

Как-то уж очень щедро. Интересно будет посмотреть на выручку после поднятия НДС, ну а пока наблюдаем.

🔥 ЮМГ МКПАО GEMC

● Дивиденд: 157 ₽

● Дивидендная доходность: 19,8%

● Цена акции: 789 ₽ (1 лот – 1 акция)

157 ₽ для аналитиков из Сбера - это базовый вариант. Ниче так базовый. А еще может быть дополнительный в 260 ₽, золотая компания, получается.

🔥 МТС MTSS

● Дивиденд: 35 ₽

● Дивидендная доходность: 17%

● Цена акции: 204 ₽ (1 лот – 10 акций)

Тут все стандартно, фиксированный дивиденд, который платят исправно. Правда, доходность всегда такая высокая, потому что сами акции дешевеют и не растут уже давно.

🔥 Европлан ЛК LEAS

● Дивиденд: 87 ₽

● Дивидендная доходность: 17,2%

● Цена акции: 505 ₽ (1 лот – 1 акция)

Базовый сценарий аналитиков.

🔥 Банк Санкт-Петербург BSPB

● Дивиденд: 50 ₽

● Дивидендная доходность: 15%

● Цена акции: 335 ₽ (1 лот – 10 акций)

Если будет так как говорят аналитики, то непременно хорошо. Но вот последняя рекомендация разочаровала инвесторов. Хотя в этом году, вообще мало, кто радует.

Вот так ребята из Сбера оценивают эти 5 компаний на следующий год. Тут некоторые не знают, что делать завтра, а эти смотрят с оптимизмом в 2026-й год. Вполне оптимистично, как будет на самом деле, покажет время.

Чтобы не расстраиваться по каждому поводу, инвестировать надо долго, желательно всю жизнь. и со временем грамотно пользоваться входящим потоком денег из ваших накоплений. Всем удачи, всех обнял!

Поставьте лайк 👍, если вам понравилось, для меня это самая лучшая поддержка!

Подписывайтесь на мой телеграм-канал про дивиденды, финансы и инвестиции.

🔥 Читайте меня там, где вам удобно: Смартлаб | Пульс | Телеграм | Дзен

На самом же деле при посуточной аренде квартира наоборот сохраняется в идеальном состоянии. Любой, даже самый маленький косяк - сразу исправляется управляющим. Ибо это необходимо, чтобы дальше сдавать.

На самом деле нужно просто отдать квартиру надежному управляющему, и он сам все будет делать за свой процент, а вам останется только получать деньги каждый месяц.

На самом деле можно сделать как очень экономный ремонт, так и очень крутой, или даже лакшери.

Это напрямую влияет на цену, за которую мы сможем сдавать.

При этом для квартиры на окраине нет особого смысла делать дорогой ремонт. А для квартиры на 1 линии у моря наоборот разумно делать только крутой или лакшери.

4 - Ну и наконец начинаем сдавать квартиру и зарабатывать.

Если вы живете в Калининграде и хотите - то можно и самим всем этим заняться.

А если нет - не забивайте себе голову, отдайте квартиру в профессиональное управление.

Часть денег с аренды будет уходить на расходы - это комиссия площадок, коммуналка, уборка и стирка, налоги.

Остальное - прибыль, которую вы делите с управляющим. Обычно управляющий берет 25-30 %.

С вашей доли вы гасите ипотеку, а остальное - ваша чистая прибыль.

🔶 Вы 1 раз вложились в первый взнос и первые платежи по ипотеке, и ещё в ремонт, и на выходе у вас:

✅ Квартира, которая сама платит за себя ипотеку.

✅ Да ещё и приносит денег сверху каждый месяц.

✅ Сама квартира остается в идеальном состоянии и постоянно растет в цене.

✅ Вы можете приезжать отдыхать.

✅ Саму квартиру потом можно оставить детям, можно продать - эти ваш стабильный актив.

❓ Хотите табличку с расчетом вложений, платежей, доходов, расходов, прибыли на примере конкретной квартиры ? Скоро выложу ...

Пишу про Калининград в VK – ТУТ, в Телеграм – ТУТ, или можно просто забить в поиск "Агиевич про Калининград".

Написать мне в личку – ЗДЕСЬ.

👋 Кто такой отчитывается?

Меня зовут Лекс (Александр), и я веду канал Пассивный доход.

Моя стратегия — доходная: я инвестирую в то, что приносит живые деньги уже сейчас, а не мифические иксы «когда-нибудь». Так сказать регулярный пассивный доход. Если коротко — дивидендные акции, корпоративные и государственные облигации, фонды недвижимости с выплатам.

Раз в месяц пополняю портфель на 20 000 рублей — бюджет пока позволяет только так, но регулярность — наше все 💪 Моя главная цель — получать денежный поток любыми способами. Все мои пополнения, покупки и полученный пассивный доход можно увидеть в моем публичном портфеле.

📰 События сентября

Если кратко, то сентябрь можно описать словом из 4 букв, и это не слово КАЙФ.

Ключевые события: повышение НДС с 1 января, снижение порога УСН, усиление геополитической напряженности, инфляция, менее мягкое смягчение ДКП и неприятная риторика ЦБ.

Рынок хрупкий, так что он легко пошел вниз. И мой портфель вместе с ним. Но я продолжил инвестировать, пополнил портфель на плановые 20 000 ₽ и купил активы, приносящие пассивный доход: акции, облигации и фонды недвижимости. Благодарю всех, кому интересен мой канал, даже не думал, что количество читателей так быстро дойдет до 1000 🔥

🎯 Пополнение и цель

Я ставлю перед собой ЦЕЛЬ №1 на 2025 год — пополнить портфель до конца года на 120 000 ₽. В сентябре было третье пополнение на 20 000 ₽. В октябре будет следующее. В январе — пересмотрим стратегию и скорректируем цели.

🧾 Что купил в сентябре?

Двигаюсь шаг за шагом. Про покупки я писал отдельный более подробный пост, так что сейчас кратко и по сути. Купил:

✅ Акция ФосАгро — 1 штука

✅ Акции Новабев — 7 штук

✅ Акция HeadHunter — 1 штука

✅ ОФЗ — 6 разных выпусков с ежемесячными выплатами суммарно

✅ ЗПИФ РД ПРО — 1 штука

Так как купил много акций, на корпоративные облигации денег не осталось. Да и ЗПИФ минимально. Буду исправляться.

📊 Динамика

💰 Вложил: 60 000 ₽ 

📈 На конец сентября: 58 546 ₽

📈 Прибыль: -1 453 ₽ (-2,4%)

Для любителей сравнивать: портфель пока выигрывает у MCFTR на 2,91% за всё время.

💼 Портфель

Состав моего портфеля выглядит так:

💸 Пассивный доход

Получил: 320 ₽ — это купоны по ОФЗ, корпоративным облигациям и фондам недвижимости. Дивидендов в сентябре не получал.

Прогноз на 12 месяцев: 10,71% (≈6 214 ₽ в год с учетом налогов)

Всего-то третий месяц инвестирования, а я уже могу купить мороженку на пассивный доход, а то и две мороженки. Да, долгое время пассивный доход будет маленьким, а суммы смешными. Но зато потом я стану рантье. Нужно только продолжать пополнять портфель и не останавливаться. Ну и надеюсь, что рано или поздно (лучше рано) смогу увеличить сумму ежемесячного пополнения, чтобы дело шло бодрее.

Итог

Сентябрь — слово из четырех букв, рынок обвалился, значит можно покупать дешевле. Но геополитическая ситуация, конечно не нравится. В любом случае, портфель растет, позади 3 шага, впереди еще сотни.

Пока что на этом все. Увидимся;)

Я открыто публикую все свои сделки, вы можете их видеть в моем публичном портфеле! Чтобы ничего не пропустить, подписывайтесь на мой телеграм-канал, если вам интересен путь инвестора и то, как обычный человек идет к регулярному пассивному доходу.

Мои ссылки: публичный портфель | телеграм-канал | Смартлаб | Дзен

🏠 $PIKK — Арбитражный суд Москвы обязал структуры ПИК выплатить ₽8,14 млрд по иску компании Горизонт и расторг договор инвестирования по проекту в Перово

☪️$AKRN ☪️$PHOR — Экспортные цены на российский карбамид снизились на 15–16% с августа, до $381–390 за тонну.

📈 Саммит лидеров стран ЕС в Дании зашел в тупик из-за разногласий. Дискуссии, в частности, касались отношений с Россией и конфликта на Украине

📈 ЕС планирует отказаться от поэтапного ужесточения ограничений и перейти к более суровым санкциям против России

🇺🇸 США предоставят Украине разведданные для нанесения ракетных ударов по российской энергетической инфраструктуре

Ожидается в течение дня:

💊 $OZPH — Последний день подачи заявки на преимущественное право приобретения акций в рамках SPO

💻 $YDEX — СД, в повестке увеличение уставного капитала для реализации программы долгосрочной мотивации

📈 Путин приедет на ежегодную конференцию Валдая

🇺🇸 15:30 — Число первичных заявок на получение пособий по безработице

——————————

⚡️ Подписывайся на канал, чтобы получать ещё больше новостей, идей и полезного контента ⚡️